Si quieres saber ¿Cómo Crear un Fondo de inversión? en el presente te explicaremos el paso a paso y todo lo que necesitas hacer y saber para lograrlo.
De igual manera, te explicaremos sobre la fiscalidad y la SICAV qué es, objetivos y su relación con los fondos de inversión.
Además de ello; te ofreceremos algunos tips básicos para tener éxito en el proceso de la constitución del fondo de inversiones.
Tabla de contenidos
¿Qué es un fondo de inversiones?
Como su nombre lo indica, es una herramienta de ahorro que involucra a varias personas con el mismo propósito de invertir.
Estas inversiones se realizan en valores de renta fija, divisas, acciones, índices, inmuebles, derivados entre otros.
¿Cómo se crea un fondo de Inversión en España?
Para crear un Fondo de inversión en España; es necesario saber que existe un Reglamento de Desarrollo de la Ley 35/ 2003 de fecha 4 de Noviembre.
En esta ley, se establecen los criterios y principios para crear un Fondo de Inversiones. Y a su vez realizar la solicitud ante la Comisión Nacional del Mercado de Valores ( CNMV).
Pasos para crear un Fondo de Inversión
- Constituir y registrar el Fondo de Inversión ante el CNMV. Así como el folleto informativo. Si quieres saber como se constituye y se registra pulsa en el siguiente enlace https://www.cnmv.es/portal/Menu/Sobre-CNMV.aspx
- Utilizar de manera idónea el tiempo, ya que si la autorización excede los seis meses desde su emisión debes hacer otra.
- Presentar el contrato constitutivo de proyecto debido a que el CNMV puede conceder la autorización inmediatamente.
Requisitos
1 Tener como mínimo 100 inversores o personas que suministran los fondos.
2 Contar con una Sociedad Gestora.
3 Tener un Depositario.
4 Poseer un patrimonio de 3 millones de Euros como mínimo.
5 Tener la autorización de los fondos por parte de la Comisión Nocional del Mercado de Valores ( CNMV).
6 Contar con una memoria la cual sirve para acreditar la honorabilidad y profesionalidad. Tanto de las personas que cumplen cargos relevantes en el fondo como lo son la Dirección y Administración.
Échale un vistazo a:
- Cómo ser broker , todo lo que debes conocer.
Autorizaciones para crear un Fondo de Inversión y Registro de una Institución de Inversión Colectiva
Si quieres Registrar una Institución de Inversión Colectiva debes llevar acabo los siguientes pasos:
1 Una vez obtengas una autorización por parte de la CNMV, del proyecto de inversiones puedes gestionar los siguientes pasos.
2 Cuando presentes la solicitud para esta autorización, necesitas incluir: Memoria, acreditación de honorabilidad de directivos y administrativos.
En el caso de los Fondos de Inversión, incluir el folleto del fondo , DFI y el Reglamento de Gestión. Y para SICAV; incluir los estatus sociales.
3 Posterior a la autorización. Se debe constituir una sociedad anónima o un fondo de inversión. Y para Sicav se necesita una escritura publica y su Registro Mercantil.
4 Inscribir la IIC , en el registro de la CNMV, y el folleto informativo de la institución.
Es importante señalar, que si este registro tiene una fecha de emisión que excede los seis meses, este no te servirá y debes solicitarlo nuevamente.
Para los fondos de inversión, la CNMV puede hacer un acuerdo único para la autorización de la institución y la inscripción; teniendo en cuenta que debe estar acompañado de la solicitud del contrato constitutivo y el folleto.
Fondo de Inversión, y SICAV diferencia entre España y Luxemburgo
En Luxemburgo, no se necesita accionistas; en este caso los inversores serán participantes, lo que los exime de obligaciones relevantes. Además en la toma de decisiones no influyen .
Otra diferencia con respecto a la Española, es que posee una tributación mas favorable. El abono anual de impuestos es de 0.05 % sobre el patrimonio; y en el caso de fondo de inversiones formado como SIF es de 0.01 % .
Por último, su constitución exige 1.2 millones de Euros como patrimonio mínimo.
¿Qué es el SICAV?
Es un tipo de inversión colectiva cuyo propósito, es hacer crecer el capital mediante inversiones.
Fondo de Inversión aspectos relevantes a considerar
Participación
Es un valor comercial, que permite dividir el patrimonio de un fondo de inversión en partes iguales. Es importante señalar, que la participación puede variar según el valor de comportamiento del patrimonio. Este se presenta mediante bonos, acciones ,otros.
Pero, si por el contrario quieres vender tu participación esto se le llama reembolso. Sin embargo; es la sociedad gestora la encargada de publicar el valor de liquidación de la participación bien sea por compra o venta.
Sociedad Gestora
Es la encargada de invertir el capital en carteras de fondo. En este sentido, le compete a la sociedad gestora rendir cuentas y explicaciones sobre las inversiones.
En este sentido, es la sociedad gestora la encargada, de informar sobre comisiones, riesgos entre otros aspectos de orden financiero. Esto lo hacen en el folleto de información.
Rentabilidad
Esta se mide durante un tiempo determinado considerando el valor de la liquidación al momento de la compra la fecha de reembolso.
Es por ello, que para poder establecer un promedio de rentabilidad se sugiere que se haga anualmente.
Entidad Depositaria
Es el organismo encargado de proteger los fondos estos pueden ser mediante una caja de ahorro, sociedad de valores o banco.